Com base nos dados disponíveis na plataforma de fundos da Economatica (fonte CVM/ANBIMA), elaboramos relatório de desempenho dos fundos de investimento no mês de março de 2021.
Para a elaboração do relatório foram consideradas as seguintes condições:
– Os cálculos de patrimônio líquido, captação líquida e a rentabilidade de cada tipo excluem os Fundos em Cotas (FC) e Fundos de investimento em cotas master (FM), evitando assim a dupla contagem. Conforme recomendação da ANBIMA no item 2 do relatório mensal desta instituição e comentários da ANBIMA ao relatório que é gerado pela Economatica.
– A mediana da rentabilidade por classificação considera todos os fundos com dados disponíveis até cinco dias anteriores à data de corte. FIDC´s, FIPS, Fundos Imobiliários e Fundos Off Shore não fazem parte da amostra.
– Consideramos a data de corte sempre o último dia calendário de cada mês. Assim, para o mês de março, por exemplo, foram tomados os últimos dados disponíveis no mês de todos os fundos; estes dados poderiam estar entre os dias 26 e 31 de março.
– Excepcionalmente neste relatório excluímos o fundo BB Carteira Ativa do Banco do Brasil por ter efetuado um resgate de R$ 43,8 bilhões no mês de janeiro referente à posição das ações da Litel e Litela, o que acaba distorcendo as amostras de 12 meses e no ano de 2021.
Fundos de ações
No mês de março os fundos de ações têm crescimento pelo segundo mês consecutivo com 3,55%, em fevereiro o crescimento foi de 0,42%.
Três categorias têm crescimento de patrimônio acima dos 5%. Os fundos Ações Indexados com crescimento de 18,46% têm o maior crescimento, seguido pelos Fundos de Mono Ação com 9,54% e Ações FMP-FGTS com 7,17%.
Os fundos Ações Setoriais registram a maior queda com -4,09%.
O patrimônio dos fundos de ações em março registra crescimento de R$ 21,6 bilhões, fechando março com R$ 632,7 bilhões.
A captação líquida dos fundos de ações em março é positiva em R$ 6,95 bilhões, puxada pelos fundos de ações livre com captação de R$ 3,96 bilhões. Já os fundos ações valor/crescimento têm o maior nível de resgates com R$ 597,4 milhões de captação líquida negativa.
Todas as categorias de fundos de ações na mediana têm rentabilidade positiva em março, os fundos de Mono Ação têm o melhor desempenho, na mediana têm valorização de 7,98%. Os fundos Ações Invest. no Exterior têm a menor rentabilidade, na mediana com 2,08%.
Excepcionalmente neste relatório excluímos o fundo BB Carteira Ativa do Banco do Brasil por ter efetuado um resgate de R$ 43,8 bilhões no mês de janeiro referente à posição das ações da Litel e Litela, o que distorce as amostras de 12 meses e no ano de 2021.
A valorização do Ibovespa no mês de março é de 6%, somente quatro categorias têm rentabilidade superior ao índice de referência.
Fundos Multimercados
Em março pelo sétimo mês consecutivo o patrimônio dos fundos multimercado registra crescimento: no mês de setembro foi de 0,13%, outubro de 0,52%, novembro de 1,57%, dezembro 1,86%, janeiro/21 com 0,30%, fevereiro com 0,90% e março com 1,28%. Os Multimercados Estrat. Específica têm o maior crescimento com 3,06%. Os fundos Multimercados L/S – Direcional a maior queda de patrimônio com -3,32%.
No mês de março temos o segundo mês de captação positiva, em fevereiro a captação foi de R$ 10,4 bilhões e em março de R$ 8,24 bilhões.
O carro chefe em captação líquida no mês de março foram os fundos Multimercados Invest. no Exterior com R$ 5,41 bilhões, seguidos pelos Multimercados Livre com R$ 5,38 bilhões. Na contramão estão os fundos Multimercados Juros e Moedas com queda de R$ -1,41 bilhão e Multimercados Macro com queda de R$ -1,19 bilhão.
Os fundos Multimercados Balanceados têm o melhor desempenho, pois na mediana valorizaram 0,54%, o que representa 269,05% do CDI.
Em março na mediana seis categorias têm rentabilidade acima do CDI, já os Multimercados L/S – Neutro têm rentabilidade negativa.
Fundos Renda Fixa
Pelo quarto mês consecutivo os fundos de renda fixa têm crescimento de patrimônio, em dezembro de 2020 o crescimento foi de R$ 21,7 bilhões ou 1,0 %, janeiro de 2021 de R$ 36,14 bilhões ou 1,65%, fevereiro com R$ 19,4 bilhões ou 0,87% e março de R$ 19,6 bilhões ou 0,87%. Os fundos de RF fecham o mês de março com patrimônio de R$ 2,27 trilhões.
A captação líquida em março é positiva pelo quarto mês consecutivo, em dezembro foi positiva em R$ 2,75 bilhões, janeiro R$ 28,9 bilhões, fevereiro R$ 18,5 bilhões e março R$ 9,33 bilhões.
Quatro categorias tiveram saída de recursos em março. Os Renda Fixa Duração Livre Soberano têm queda de R$ 6,83 bilhões, Renda Fixa Duração Livre Grau de Invest. queda de R$ 5,69 bilhões, Renda Fixa Indexados queda de R$ 5,55 bilhões e Renda Fixa Duração Baixa Grau de Invest. com queda de R$ 1,17 bilhão.
Os fundos Renda Fixa Duração Baixa Soberano têm a maior captação líquida com R$ 21,8 bilhões.
Os fundos de Renda Fixa Dívida Externa têm o melhor desempenho em março, na mediana valorizaram 0,58%.
Seis categorias têm rentabilidade na mediana acima do CDI e duas têm rentabilidade negativa.
Fundos de Previdência
Os fundos de previdência registram crescimento de 0,12% de patrimônio, ficando com patrimônio de R$ 1,0 trilhão em 31 de março de 2021.
Em março a captação líquida consolidada dos fundos de previdência é negativa pelo segundo mês consecutivo, em fevereiro foi de R$ -681,2 milhões e março de R$ -1,35 bilhão.
Os fundos de Previdência Multimercado Livre têm a maior captação líquida em março com R$ 10,8 bilhões, seguidos pelos Previdência RF Indexados com captação líquida de R$ 7,87 bilhões. Na contramão, os fundos de Previdência RF Duração Baixa Soberano têm captação líquida negativa de R$ -8,54 bilhões e os de Previdência RF Duração Livre Soberano de R$ – 7,16 bilhões.
Os fundos de Previdência Ações Indexados têm o melhor desempenho no mês de março, na mediana a rentabilidade é de 6,03%, seguidos pelos fundos Previdência Multimercados com 4,43%.
Onze categorias têm na mediana rentabilidade acima do CDI e seis categorias têm rentabilidade negativa.
Fundos ETF´s e Cambial
Em março os fundos de ETF´s registram crescimento de patrimônio de 11,19% e os cambiais crescimento de 4,58%.
A captação líquida em março dos fundos cambiais é de R$ 239,9 milhões e os fundos de ETF´s têm captação negativa de R$ -1,18 bilhão.
Em março os fundos cambiais têm valorização de 0,89% na mediana e os fundos de ETF´s de 5,94%.
Fundos Investimento consolidado
Em março o patrimônio líquido consolidado da indústria tem crescimento de 1,21%. Os fundos de índices ETFs têm o maior crescimento com 11,19%, seguidos pelos fundos cambiais com 4,58%. Os fundos de previdência têm o menor crescimento com 0,12%.
A captação líquida consolidada em março é de R$ 22,2 bilhões. Os fundos de renda fixa têm a maior captação líquida com R$ 9,33 bilhões, seguidos pelos fundos multimercados com R$ 8,24 bilhões e os fundos de ações com captação de R$ 6,95 bilhões. Os fundos de previdência e de ETF´s têm captação líquida negativa de R$ -1,35 bilhão e R$ -1,1 bilhão, respectivamente.
Em 12 meses os fundos de índices ETF´s são os únicos a registrar captação líquida negativa com R$ -7,61 bilhões. Todas as demais categorias têm captação líquida positiva, os multimercados lideram com R$ 130,21 bilhões, seguidos pelos fundos de renda fixa com R$ 103,5 bilhões, ações com R$ 43,5 bilhões e previdência com R$ 40,4 bilhões.
Caso deseje personalizar o estudo e seja usuário da nossa solução, entre em contato com nosso suporte pelo telefone 011 40813800 ou pelo e-mail info@economatica.com.br para que possamos lhe auxiliar na elaboração do estudo. Se ainda não for usuário da nossa plataforma solicite um trial.
No Brasil, os fundos de previdência surgem como uma ferramenta valiosa para...
Um dos principais desafios para investidores é tentar superar o mercado por...
Descubra como a Lei 14.801/2024 está impulsionando investimentos sustentáveis. Acesse o estudo completo da Economatica para uma análise detalhada para entender seu perfil no mercado financeiro e o fluxo de recursos para as novas debêntures.